Resumen

Como sabemos, el préstamo y el endeudamiento de activos sin riesgo aparecen ampliamente en la teoría y la práctica de las finanzas. Sin embargo, pocos estudios los han investigado en problemas de carteras difusas. En este trabajo, se supone que los rendimientos de cada activo son variables difusas y, siguiendo el enfoque de la varianza media, se propone un nuevo modelo posibilista de selección de carteras con distintos tipos de interés para préstamos y empréstitos, en el que la desviación semiabsoluta posibilista del rendimiento se utiliza para medir el riesgo de la inversión. El modelo probabilístico convencional de varianza media puede transformarse en un problema de programación lineal bajo distribuciones de posibilidad. Por último, se presenta un ejemplo numérico para ilustrar la idea del modelo y el impacto de los préstamos y empréstitos en la toma de decisiones óptimas.

• Materias:Análisis Matemático Álgebra Ingeniería Matemática aplicada Lógica matemática
• Subjects:Mathematical Analysis Algebra Engineering Applied Mathematics Mathematical logic
• Palabras claves:préstamo, modelo probabilístico convencional de varianza media, nuevo modelo posibilista de selección de cartera, tipos de interés diferentes, problema difuso de cartera, problema de programación lineal, toma de decisiones óptima, desviación semiabsoluta posibilista, préstamo, activos libres
• Keywords:borrowing, conventional probabilistic mean variance model, new possibilistic portfolio selection model, different interest rates, fuzzy portfolio problem, linear programming problem, optimal decision making, possibilistic semiabsolute deviation, lending, free assets